2. Beispielrechnung: Kapitalwirkungsindex für ein Portfolio#

Executive Summary Dieses Dossier übersetzt das Konzept Finanzsystem & Kapital in konkrete Modelllogiken, Beispielrechnungen, Datenquellen und Tool-Module. Es ist kein Anlage-, Steuer- oder Rechtsrat, sondern eine wirkungsökonomische Demonstration, wie Kapitalwirkung sichtbar und steuerbar werden kann.

Nicht-amtlicher Modellhinweis Alle Zahlen und Berechnungen in diesem Dossier sind Arbeitsannahmen v0.1. Sie dienen der Strukturierung von Wirkungslogik, nicht der amtlichen Bewertung von Anlagen, Krediten oder Fonds.

1. Datenquellen und Anschlussfähigkeit

WÖk-interne Daten WÖk-IDs, Scorecards, NWI, Reverse Merit Order, T- SROI, WStG, WUStG, WEstG, Wirkungsfondslogik.

Unternehmensdaten CSRD/ESRS, GRI, EU-Taxonomie, Lieferketteninformationen, Produktpässe, EPDs, LCA, Betriebsdaten, Scope-1/2/3-Daten. Finanzdaten Kreditdaten, Zinskosten, Ausfallwahrscheinlichkeiten, Eigenkapitalunterlegung, Versicherungsprämien, Fondsallokation, Portfolio-Gewichte. Risiko- und Resilienzdaten Klimaszenarien, Naturgefahren, Standortdaten, Lieferkettenrisiko, Versicherungsdeckung, soziale Stabilität, Demokratie- und Governance-Indikatoren.

Öffentliche Daten Destatis, Eurostat, EBA, EIOPA, ESMA, EU- Kommission, NGFS, OECD, UN-SDG-Indikatoren.

2. Beispielrechnung: Kapitalwirkungsindex für ein Portfolio Modellformel v0.1: KWI = 0,45 * NWI + 0,25 * T-SROI-Skala + 0,15 * Resilienzscore + 0,10 * Datenqualität - 0,25 * Rote-Linien-Malus. Die Gewichtung ist eine Diskussionsmatrix, keine amtliche Methodik.

Portfolio A: Transformationsinfrastruktur NWI +2,0; T-SROI 1,4; Resilienz +1,8; Datenqualität 0,8; keine rote Linie → KWI ca. +1,74. Finanzierung:

bevorzugte Fondsfähigkeit, günstiger W-Kredit, niedriger Risikozuschlag. Portfolio B: Mischfonds mit fossilem Lock-in NWI +0,4; T-SROI 0,6; Resilienz +0,2; Datenqualität 0,6; Rote-Linien-Malus 1 → KWI ca. -0,05.

Finanzierung: Prüfung, Übergangsplan, keine positive